처음 주식을 시작할 때는 TFSA계좌에 입금한 캐나다 달러로 바로 미국 주식을 매수했다. 별다른 환전 과정 없이 매수과정에서 자동으로 미국달러로 환전이 되기 때문에 쉽고 편했고, 수수료도 별로 높지 않을거라며 별 생각 없이 캐나다 달러로 미국 주식을 매수해왔다.
하지만 이번에 큰 금액을 TFSA계좌에 다시 funding하게 되는데, 캐나다 주식은 매수하고 싶은 게 없어서 대부분 미국 주식 매수에 쓰게 될텐데, 이 과정에서 드는 수수료가 궁금했고 조금이라도 더 저렴한 방법이 있는지 찾아보다 여러 정보를 발견하게 되었다.
캐나다 달러로 미국 주식 살 때 주의할 점, 수수료 아끼는 방법에 대해 알아보자.
1. 캐나다 달러로 미국 주식 살 때 수수료
2. Journaling Shares란?
1) TSX Removing Liquidity fees
2) NYSE Adding Liquidity fees
1) 캐나다 은행주
2) 에너지 관련주
3) 통신 주
4) 그 외
1. 캐나다 달러로 미국 주식 살 때 수수료
일반적으로 1.5%.
Currency exchange fee:
When you need to exchange currency at Questrade, there is a fee of 1.5%. The fee is included in the total foreign exchange rate that is applied to your conversion.
거래 금액이 낮다면 이 수수료가 대수롭게 느껴지지 않겠지만, 오천불 이상 넘어간다면 절대 이만큼 수수료를 떼이고 싶지 않을 것이다.
2. Journaling Shares란?
그래서 검색한 결과, 미국과 캐나다 양쪽에 있는 dual-listed shares간 shres exchange가 가능하다는 사실을 알게 되었다.
예를 들면, BMO는 TSX(Toronto Stock Exchange)에서 BMO.TO로 거래가 가능하고, NYSE(New York Stock Exchange)에는 BMO로 거래된다. 이렇게 TSX와 NYSE 둘다 거래가 가능한 주식을 BMO.TO로 가지고 있으면 1.5%의 수수료 없이 BMO로 Journal(교환?)이 가능하다는 것.
이 때 주의할 점은 Currency exchange fees는 발생하지 않지만, commission이 발생할 수 있고, settlement delays가 있기 때문에 그 기간동안 해당 주식 가격이 떨어진다면 손해를 입을 수도 있다.
예를 들어, 월요일에 BMO가 1주에 100불인 걸 보고 Journal 했다가 settlement delays로 기다리는 며칠 간 갑자기 1주에 90불로 떨어지면 그만큼 손해를 본다는 것.
* 참고로 이 과정은 캐나다 주식을 매도하고 미국 주식으로 매수하는 것이기 때문에 매도, 매수 수수료는 발생한다.
3. ECN Fees란?
Journaling Shares 과정에서 ECN Fee가 발생할 수 있다. TSX, NYSE 양쪽의 Adding, Removing Fees가 다른데, TSX에서 NYSE로 트랜스퍼하는 경우 발생하는 수수료는 다음과 같다.
1) TSX Removing Liquidity fees
$0.0008/share.
2) NYSE Adding Liquidity fees
Free
4. Journaling Shares 가능한 주식 리스트
1) 캐나다 은행주
: BMO, TD, RBC, CIBC...
2) 에너지 관련주
: Enbridge Inc, Suncor Energy, Canadian Natural Resources...
3) 통신 주
: BCE Inc, Rogers Communications
4) 그 외
: Shopify Inc, Magna International, Canadian National Railway 등
* 결국 내가 선택한 건 DLR.TO -> DLR.U.TO
DLR은 Golobal X U.S. Dollar Currency ETF로, 단순히 환전 목적으로 구매하기 가장 적합한 ETF로 알려져있다.
* 함께 읽으면 좋은 글
* 참고 자료
1. Journaling Shares
https://www.questrade.com/learning/investment-concepts/dual-listed-securities/journaling-shares
2. ECN Fees explained
https://www.questrade.com/learning/investment-concepts/stocks-201/ecn-fees-explained